Специфика анализа финансовой устойчивости страховой деятельности

Информация » Анализ страховой деятельности » Специфика анализа финансовой устойчивости страховой деятельности

Согласно концепции оценка платежеспособности страховой организации проводится в три этапа:

Расчет по специальной формуле требуемый нормативный уровень платежеспособности

Определение фактического резерва платежеспособности как разница между активами и обязательствами

Расчетный показатель требуемого уровня платежеспособности сопоставляется с фактической величиной резерва платежеспособности, что дает возможность оценить финансовое состояние страховой организации.

Уровень RM выбирается из следующего условия:

P{AM(t)>0, t[0,T]}>1- e, если AM(0) >RM

Где АМ (t) – реальная маржа платежеспособности в момент времени t,

RM – требуемый минимальный размер маржи

e - максимально допустимый уровень разорения

Эта формула отражает идеи, лежащие в основе концепции маржи платежеспособности.

Метод расчета RM по видам страхования, не относящимся к страхованию жизни, используемый в ЕС появился в 1961 г. и был разработан проф. Кампайном. Предложение заключалось в установлении RM=0,25P, где Р – объем годовой премии. Затем данная идея получила свое развитие в проекте, определившем RM следующим образом:

RM= ax [0,18min [P,25m] +0,08max [0,P-25m], 0,26min[C,17,5 m] +0,16max[ 0,C-17,5m]],

где1m – 1миллион экю,

С – среднегодовой объем исков за 3 года (в некоторых случаях за семь лет).

Но с учетом того, что уменьшение маржи для крупных страховщиков могло привести к уменьшению конкурентоспособности небольших страховых компаний, то была разработана и утверждена следующая формула:

RM=max [0,18min [P,10m] +0,16max [0,P-10m], 0,26min [C, 7m] +0,23max [0,C-7m]]

Полученный результат может быть уменьшен пропорционально коэффициенту собственного удержания Ку – соотношением между выплатами, произведенными из собственных средств и общим объемом выплат, включающим выплаты перестраховщиков.

RM=K0,5 max [0,18min [P,10m] +0,16max [0,P-10m], 0,26min [C, 7m] +0,23max [0,C-7m]]

Где Ка=max[Ку,а]

Таким образом, если Ку меньше 0,5, то для корректировки используется коэффициент 0,5. Это ограничение вводится для того, чтобы исключить случаи, когда все договора одной компании автоматически перестраховываются другой компанией.

Определение минимальной требуемой маржи платежеспособности по видам страхования жизни происходит по следующей формуле:

RM= K0,85 Kg V + K0,5 KA A

Где V – математический резерв по страхованию жизни,

А – сумма под риском, т.е. разница между максимально возможной выплатой и накопленным резервом,

Kg - коэффициент участия страхователя в инвестиционных рисках страховщика, равный 0,004 для обычных рисков и 0,001 для договоров, в которых страхователи разделяют со страховщиком инвестиционные риски,

KA – коэффициент, зависящий от долгосрочности договора и равный 0,003 для долгосрочных договоров и 0,001 для краткосрочных.

Как методика расчета нормативного показателя платежеспособности, так и методика определения объема свободных средств активов в целом соответствует методике, предусмотренной концепцией платежеспособности ЕС.

Согласно методике расчета нормативного размера соотношения активов и обязательств, под активами понимается имущество страховщика в виде основных средств, материалов, денежных средств, а также финансовых вложений.

Под свободными активами понимается имущество страховщика, свободное от любых будущих обязательств. За исключением прав требования его участников (акционеров).

Фактический размер свободных активов рассчитывается как сумма:

— собственного капитала, включающий в себя оплаченный уставной капитал,

— добавочного капитала,

— резервного капитала,

— нераспределенной прибыли прошлых лет и отчетного года,

— фонда накопления,

— фонда социальной сферы,

— фонда потребления,

уменьшенная на величину:

— нематериальных активов (за вычетом стоимости отдельных квартир),

— непокрытых убытков.

В европейской концепции нормативный размер исчисляется от двух баз – от поступивших страховой премии и от средних выплат, и в качестве норматива берется наибольший результат.

Нормативный размер свободных активов для страховщика, проводящего виды страхования иные, чем страхование жизни, устанавливается в размере 16% суммы страховых премий по договорам страхования, в том числе премиям по рискам, принятым в перестрахование, поступивших за год, уменьшенной на сумму отчислений за год в резерв предупредительных мероприятий по обязательным видам страхования в установленном размере и скорректированной с учетом поправочного коэффициента.

Поправочный коэффициент рассчитывается как соотношение суммы страховых выплат по договорам страхования иным, чем страхование жизни за вычетом доли перестраховщиков к общей сумме страховых выплат по договорам страхования иным, чем страхование жизни. Данное соотношение не может быть менее 0,5. Если величина полученного в результате расчета поправочного коэффициента меньше 0,5, то для расчета принимается 0,5.

Статьи по теме:

Основные критерии и виды инвестиционной деятельности банков
Инвестиции - совокупность затрат в форме долгосрочных вложений капитала в промышленность, сельское хозяйство, транспорт, строительство и другие отрасли хозяйства. Целью инвестиционной деятельности является получение предпринимательского дохода или процента. Инвестор - это гражданин или юридическо ...

Участники страховых отношений
Участниками страховых отношений являются: страховщики; страхователи; выгодоприобретатели; застрахованные лица; потерпевшие третьи лица. Кроме названных существуют страховые посредники - две категории участников, которые выполняют в страховании вспомогательную функцию: страховые агенты; стр ...

Анализ пассивов баланса
В таблице 4 представлена структура пассивов баланса ОАО «Росгосстрах» по состоянию на 31.12.2007 г. и ее динамика по сравнению с началом года. Изменения по сравнению с началом года претерпели, практически все статьи, однако наибольшее влияние на величину пассивов оказали страховые резервы в сторон ...